با افت شاخص کل بورس طی یک ماه منتهی به ۱۸ خرداد ۱۴۰۴، صندوقهای سهامی نیز تحت تأثیر این روند نزولی قرار گرفتند. شاخص کل بازار سرمایه در این بازه زمانی کاهش ۴.۱۹ درصدی را تجربه کرد و عمده صندوقهای سهامی، به واسطه افت ارزش داراییهای خود، بازدهی منفی به ثبت رساندند.
در میان استراتژیهای متنوع سرمایهگذاری در بورس، برخی سرمایهگذاران با پذیرش ریسک بیشتر، بهجای صندوقهای بزرگ، به سراغ صندوقهای کوچکتر و چابکتر میروند. این نوع صندوقها به دلیل نوسانات سریعتر و قابلیت واکنش سریعتر به تحولات بازار، بعضاً بازدهی بهتری را نیز برای سرمایهگذاران به همراه دارند.
بررسی معاملات امروز بازار سهام نشان میدهد که شاخص کل بورس با کاهش ۱۱ هزار و ۹۰۸ واحدی معادل ۰.۳۹ درصد افت، در سطح ۳ میلیون و ۲۹ هزار واحدی ایستاد. همچنین شاخص هموزن که تصویر شفافتری از وضعیت کلی بازار ارائه میدهد، با افت ۵ هزار و ۶۶۵ واحدی معادل ۰.۶ درصد، به عدد ۹۳۷ هزار و ۲۴۳ واحد رسید.
با وجود اعلام رشد اقتصادی ۲.۱ درصدی بدون نفت در سال گذشته از سوی مرکز آمار، بازار سهام همچنان با بازدهی منفی مواجه است و این موضوع پرسشهایی جدی در میان فعالان بورس ایجاد کرده است. تناقض آشکار میان رشد حقیقی اقتصاد و عملکرد منفی شاخص کل بورس برای چهارمین سال متوالی، گویای شکاف عمیقی میان اقتصاد کلان و وضعیت بازار سرمایه است؛ شکافی که ریشه در ساختار، سیاستگذاری و ترکیب ناموزون رشد اقتصادی دارد.
تازهترین آمارهای رسمی از وضعیت معاملات بازار سرمایه در هفته منتهی به ۱۳ خرداد ۱۴۰۴ نشان میدهد تعداد سهامداران فعال بورس به بیش از ۴۰۶ هزار کد رسیده است؛ آماری که گویای حضور قابل توجه سرمایهگذاران حقیقی در بازار است، هرچند نسبت به سالهای پررونقتر گذشته همچنان فاصله دارد.
بازار سهام ایران در معاملات امروز یکشنبه ۱۸ خرداد ۱۴۰۴ با افت قابل توجهی همراه بود. شاخص کل بورس با کاهش ۶۰ هزار و ۲۷۴ واحدی معادل منفی ۱.۹۴ درصد به سطح ۳ میلیون و ۴۱ هزار واحد رسید. همچنین شاخص هموزن نیز با افت ۱۳ هزار و ۲۴۱ واحدی، معادل منفی ۱.۳۸ درصد در عدد ۹۴۳ هزار واحد ایستاد تا نشان دهد فشار عرضه تنها محدود به نمادهای شاخصساز نبوده و کلیت بازار در وضعیت قرمز قرار گرفته است.
شاخصهای صنایع در بازار سهام ایران تنها شرکتهای بورسی را پوشش میدهند و عملاً بسیاری از شرکتهای فعال در فرابورس یا بازار پایه را نادیده میگیرند. این موضوع موجب میشود ارزیابی عملکرد واقعی صنایع با اختلال مواجه شود و تصویر دقیقی از وضعیت کل صنعت ارائه نشود.
معاملات روز شنبه بازار سرمایه با افت سنگین شاخصها و کاهش شدید در ورود نقدینگی همراه شد. شاخص کل بورس تهران با کاهش ۴۷۸۸۵ واحدی معادل ۱.۵۴ درصد به سطح ۳ میلیون و ۵۴ هزار واحد رسید. همزمان، شاخص هموزن نیز با افت ۹۴۲۶ واحدی (۰.۹۹ درصد) به رقم ۹۴۶ هزار واحد عقبنشینی کرد تا بار دیگر سایه سنگین بیاعتمادی بر بازار سهام گسترده شود.
تحلیل و پیش بینی بورس تهران نشان می دهد بازار سهام تهران در روز سه شنبه سیزدهم خرداد ماه با روند نزولی همراه بود. شاخص کل بورس با کاهش ۲۳۰۰۰ واحدی به سطح ۳۱۰۲۰۰۰ واحد رسید و شاخص هم وزن نیز کاهش ۶۲۹۶ واحدی را تجربه کرد. ارزش بازار به زیر کانال ۹۸۰۰ هزار میلیارد تومان سقوط کرد که فشار فروش قابل توجهی را نشان می دهد. خروج ۹۱۵ میلیارد تومان پول حقیقی از بازار و خروج سرمایه از صندوق ها، نشانه ضعف روانی بازار بود.
در شرایطی که مذاکرات ایران و آمریکا در وضعیت نامشخصی قرار دارد، بورس تهران با نوسانات سیاسی و اقتصادی مواجه است و سرمایهگذاران به دنبال انتخاب صنایع کمریسکتر و راهکارهای مناسب برای مدیریت ریسک هستند. نوید قدوسی، کارشناس بازار سرمایه معتقد است در چنین فضایی، گروه دارویی به دلیل سوددهی باثبات میتواند یکی از گزینههای قابل اتکا برای سرمایهگذاری باشد.
